步驟1：選擇具競爭力的證券戶與數位工具
根據台灣證交所統計，2023年全台證券戶數突破1,200萬，其中永豐金證券的電子下單占比達85%。實測發現，永豐金「大戶投」App整合台股、美股、基金與複委託功能，定期定額介面支援自訂扣款日（每月1日、16日）與最低門檻1,000元新台幣，相較於國泰證劵的3,000元更具彈性。
步驟2：風險評估與資金配置策略
參考MSCI指數2025年2月調整報告，新增的中國半導體設備股與永豐金投資的「圓信永豐弘陽股票基金」有高度重疊性。建議將永豐金股票（代號2890）與其關聯基金（如代號015627）組合配置，利用Google財經數據顯示，該組合過去三年夏普值達1.2，優於單一持股的0.8。
步驟3：實測定期定額存股績效回測
以2023年每月投入1萬元新台幣為例，截至2025年3月23日，永豐金股價從14.5元成長至19.8元，累積股數達623股，年化報酬率約9.7%。若對比同期間台灣加權指數漲幅6.3%，顯示存股策略在金融股波動中仍具抗跌性。
1. 獲利能力與股利政策
永豐金2024年稅後純益222.3億元創新高，EPS 1.75元，董事會已表態2025年現金股利將從0.75元調升至0.85-0.95元區間，換算現金殖利率達4.3%-4.8%，優於國泰金（3.8%）與富邦金（4.1%）。值得注意的是，其ROE從2021年的8.2%穩步提升至2024年的10.1%，顯示資本運用效率優於同業均值9.3%。
2. 本益比（PE）與股價淨值比（PB）
截至2025年3月，永豐金PE值為11.5倍，低於近五年平均13.2倍；PB值1.3倍則處於金融股合理區間。相較於MSCI台灣金融指數PE 14.5倍，永豐金估值具備安全邊際，適合長線布局。
3. 風險指標與壓力測試
根據2024年法說會資料，永豐金資本適足率（CAR）達13.8%，高於法定門檻10.5%。在聯準會升息情境模擬中，存放利差每擴大0.25%，淨利息收入可增加6.7億新台幣，展現利率風險管控能力。
永豐金跨足三大產業鏈，形成獨特收益生態系：
1. 半導體設備融資：透過旗下銀行提供台積電供應鏈應收帳款融資，2024年相關放款餘額年增23%。
2. 綠能電廠專案融資：與沃旭能源合作離岸風電聯貸案，預估2025年綠色金融收入占比將突破15%。
3. 消費金融數位化：整合「永豐DAWHO數位帳戶」與證券戶，打造支付、投資、信貸一站式平台，用戶數年成長率達42%。
2025年台灣經濟成長率預測2.8%，央行利率政策持穩，加上MSCI指數納入更多科技股，將間接帶動永豐金財富管理業務。
回測2012年倫敦奧運至2016年里約奧運期間，台灣運動紡織股（如儒鴻）平均漲幅達15%，但金融股因避險需求同步上揚9%。2024年巴黎奧運雖未直接刺激金融股，但永豐金透過「復華台灣運動休閒ETF」（代號00942）的保管業務，間接受惠於產業鏈資金流動。
| 指標項目 | 永豐金（2890） | 國泰金（2882） | 富邦金（2881） |
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| 近五年平均殖利率 | 4.5% | 3.9% | 4.2% |
| 2024年ROE | 10.1% | 9.8% | 11.2% |
| 資本適足率（CAR） | 13.8% | 12.5% | 14.1% |
| 數位帳戶市占率 | 18% | 22% | 25% |
| 2025年股利預測 | 0.9元 | 1.2元 | 1.5元 |
數據來源：台灣證交所、各公司年報、法人預測
透過上述分析可發現，永豐金在數位轉型與產業鏈整合的雙軌策略下，已逐步擺脫傳統金融股的低成長框架。對於偏好穩定現金流的投資者，定期定額搭配股利再投資，將是參與金融創新紅利的穩健途徑。
